桃花峪景区是由南苑饭店股份有限公司和桃花岛旅游开发有限公司共同投资开发的旅游景点。她位于桃花岛的东海岸，是岛上自然环境最优美的区域，景区总面积为3.6平方公里，由桃花寨休闲村、黄药师山庄和沿海自然景观三大块组成，景区岸线曲折，礁石遍布，奇岩突兀，怪石嶙峋，惟妙惟肖，攀临山顶可远观海景，晨观日出。主要景点有：东海神珠、弹指峰、神雕石、海龟巡岸、含羞观音、炼珠洞、碧海潮生、桃花潭等，而且每个景点都有一个美丽动人的传说，犹如置身于桃花岛主黄药师精心布置的桃花山庄。 桃花寨休闲村：坐落在景区中心地带，整个山寨采用原木建筑，依山傍水，别墅式格调分布，错落有致。现共有标准客房45间，每间客房都以《射雕英雄传》和《神雕侠侣》中的主要人物命名，如：东邪府、靖哥院、蓉儿苑、过儿寓等等，让您领略金庸武侠名著的“情、缘、义”之真谛。蓉儿餐厅可同时容纳200人就餐，并有大小会议室，自动棋牌室等各项娱乐设施。 海龟巡岸：长约6米的礁石，浑然天成，犹似一只大海龟在海岸边游弋。相传当年桃花龙女为使桃花百姓解脱东海大浪的侵袭，将金麟宝塔留在桃花山以镇大浪，此事激怒东海龙王，罚她在炼珠洞炼珠，并令龟相守护，龟相为避免劳累，在附近打了一块礁石略施法术所成。